博瑞金融论坛—中国金融圈人脉社区

 找回密码
 注册

QQ登录

只需一步,快速开始

扫一扫,访问微社区

搜索
查看: 11495|回复: 0

[杂谈] “银行们”要过苦日子了

[复制链接]

326

主题

513

帖子

5

精华

白银长老

Rank: 6Rank: 6

性别
保密
发表于 2020-7-2 09:43 | 显示全部楼层 |阅读模式

马上注册,结交更多金融圈好友,享用更多功能,让你轻松玩转博瑞社区。

您需要 登录 才可以下载或查看,没有帐号?注册

x

经济好的时候,每年年终考核,银行都是赚钱最多的行业。

现在经济不好了,也该让银行多出点血了……

01

不放水,改薅羊毛

6月22日,央行官网发布贷款市场报价利率(LPR)报价,1年期LPR为3.85%,5年期以上LPR为4.65%,与5月份相同。


不出所料,央行再次拒绝降息,至此,LPR连续两个月都没有调整了。

融哥认为央行接连拒绝降息,传递了两个信号:一是央行货币宽松进入观望期,政策上开始趋向缩紧;二是以银行为首金融行业可能要迎来一段时间苦日子了。

后面更深层次的意思,融哥认为是,在保持央行不fangshui的前提下,薅银行等金融机构的羊毛,补给实体经济。

时间倒回到一周前,6月17日总理在主持召开国务院常务会议,部署引导金融机构进一步向企业合理让利,助力稳住经济基本盘的时候。

首次提到金融系统要向企业让利1.5万亿!


这一句话不当紧,整个金融圈开始慌了。

融哥认为,之所以提出要让金融系统让利企业,是因为高层看明白了,央行释放出来的货币并不少,但是不管放出多少货币,钱都在金融系统内部转悠,金融业赚得盆满钵满,但是实体经济依然是滴水难求


关于这个,肯定有人要反驳我,说金融业也很辛苦,银行业更是弱势群体,那就直接上数据吧:

2019年,上市银行总净利润达到1.67万亿;

2019年,上市券商总净利润达到1000亿;

2019年,上市保险公司总净利润达到2700亿;

换句话说,上市的金融企业总利润高达2万亿。

问题在于,接近4000家上市公司总公利润才3.78万亿啊。

也就是说,公司数占比只有2%的这85家金融企业,总利润却拿走了近4000家公司的54%!

如果银行业单拎出来看的话,银行业一家就够了。

据融哥了解,2019年商业银行累计实现净利润2.0万亿元,而2018年累计实现净利润为18302亿元,利润增加了9.2%。(不过自2019年起,邮储银行纳入“商业银行”汇总口径,考虑此因素,2019年商业银行累计净利润同比增长约为6.2%。)即使如此,商业银行净利润依然不低。

就拿常年霸占银行盈利榜首的“宇宙第一大行”——工商银行来说。

根据年报,工商银行2019年净利润3134亿,相当于一年365天,每天净赚8亿以上。

这是个什么概念?

第五套人民币一百元长155mm,1万张是1.55千米,赤道周长大约40 075千米,大约需要25854.8万(约2.6亿)张人民币绕赤道一周。

也就是说,工商银行去年赚的钱,可以绕地球十几圈!

这种情况下,央行降息再多,释放再多货币都没什么用,银行一个行业,几乎就全截胡了。

02

金融业日子越好,企业日子越苦

说到这个,还以最赚钱的金融机构银行来说。

不仅仅是在中国国内,即使是在国际舞台上,中国银行业盈利能力也是长期霸占头部排名,尤其是工商银行,连续7年全球第一。



图片来源:《银行家》

中国的银行业为什么这么逆天,盈利居然可以吊打美帝的银行?

首先,中国银行业的资金太多,众所周知,钱生钱是最快的赚钱方式。

自2008年金融危机以来,中国广义货币大规模扩张,商业银行成为中国经济的“印钞机”。

从2008年到2020年,中国M2从47万亿扩张到200多万亿,增长了将近五倍。


图:2010年-2019年四大行存款总额、贷款总额,来源:四大行公开数据

不仅资金总量高,杠杆率也高,中国商业银行的杠杆率大概在18左右,而美国银行业大致在13-14,高杠杆操作,利润也就翻翻。

其次就是赚钱的模式十分稳定

中国银行业最基本的赚钱模式就是“吃息差”:

调查显示,中国企业银行贷款的利息平均是6.6%。


而现在的银行利息即便是大额存单,上浮利息之后,存户拿到的年化利息也不过2%左右。


这样,银行一进一出,可以拿到4个点左右利润,这种稳定盈利的模式,中国银行业已经持续了很多年了。

但是这种不用管企业死活,银行依然旱涝保收的结果就是。

中国企业,尤其是中小微企业,因为得不到足够的资金支持,而早早破产。

根据《经济日报》2016年的数据:


中国拥有远短于欧美国家的企业平均寿命:中国民营企业平均寿命是3.7年,中小企业平均寿命是2.5年;而在美国与日本,中小企业的平均寿命分别为8.2年、12.5年;中国大公司的平均寿命是7到9年,欧美大企业平均寿命长达40年,日本大企业平均寿命有58年。 曾被寄托致富希望的A股,近年来已被称为“癌股”。2008年到2018年,纳斯达克综合指数从2200多点涨到了7700多点,上涨3.54倍;而沪深300指数同期的变化仅仅是从2800多点到3300多点。



而就在银行业利润突破2万亿的2019年,全国规模以上工业企业实现利润总额61995.5亿元,比上年下降3.3%!

实体经济不赚钱,银行利润居然还创出了新高,诡异吗?我都觉得诡异。

虽然今年以来,整体经济都不太好,但是在这种情况下,瘸子里面选将军,为了保住更多的企业,尤其是中小企业,银行们不让利,谁来让利?

03

放弃短期的利润,却能保住长远的利益

说实话,在商言商,办企业就是为了赚钱,金融业只要不犯法,用什么手段赚钱都是应该的。

不过,本来金融业应该为实体经济服务的,自己现在却成为了主角,这样就不太对了。

还是以银行业为例,2018年,中国银行业资产已经达到了290万亿GDP,几乎是中国GDP的3倍。中国银行总资产也超越美国、日本、欧洲。


这并不能说明中国银行业很“强”,而只能证明中国银行业很“大”,这也是目前整个金融行业的状况。

虽说金融业的种种弊端,不能完全由金融业来背锅。

但是,金融业确实应该反思一下自己的经营策略,金融行业本质是资金中介,金融行业的利润越高,往往资金的成本越高,资金成本越高,企业的生存环境就越恶劣。

皮之不存,毛将焉附,没有强大的实体经济,金融业的巨额利润,也不过是账面财富而已。

所以,为了中国经济的大局考虑,在今年的下行压力之下,银行等金融机构勒紧腰带,过过苦日子,融哥认为,是完全可以并且十分有必要的。



您需要登录后才可以回帖 登录 | 注册

本版积分规则

站长qq:19916961|投诉举报|辽网管20110110011 辽公网安备 21020402000478号 辽ICP备16006943号|博瑞九融

GMT+8, 2020-8-6 05:45 , Processed in 0.067177 second(s), 28 queries , Gzip On.

Powered by Discuz! X3.4

Copyright © 2001-2020, Tencent Cloud.

快速回复 返回顶部 返回列表